7 najlepszych akcji do kupienia w 2016 r

17.02.2021
Category: Jeśli Jednak

Od niedocenianych gigantów po szybko rosnące rakiety butelkowe – to jedne z najlepszych akcji, jakie możesz teraz kupić. Sprawdź, dlaczego tacy głupcy jak LinkedIn, IBM, Total SA, Oshkosh, Micron, Chipotle i Allergan.

Anders Bylund jest głupim specjalistą w dziedzinie technologii i rozrywki. Tam, gdzie przecinają się oba rynki, znajdziesz jego sterówkę. Od 2006 roku jest oficjalnym błaznem, ale przez całe życie był błaznem.

Hipoalergiczny. Zawiera sześć aromatów niespotykanych w naturze. Wierzy w kojoty i czas jako abstrakcję.

Być może my, głupcy, nie wszyscy mamy te same opinie, ale wszyscy uważamy, że biorąc pod uwagę różnorodny zakres spostrzeżeń, jesteśmy lepszymi inwestorami.

Nadszedł nowy rok. Nadszedł czas, aby nacisnąć przycisk resetowania w rachunkowości podatkowej i zwrotach z inwestycji i spojrzeć na rynki w 2016 r. Aby pomóc Ci znaleźć pomysły inwestycyjne, które teraz wyglądają jak dobre zakupy, poprosiliśmy siedmiu współpracowników Motley Fool o podzielenie się swoimi ulubionymi pomysły na akcje.

Czytaj dalej, aby zobaczyć, dlaczego wymyślili LinkedIn (NYSE: LNKD.DL) IBM (NYSE: IBM) Total SA (NYSE: TOT) Oshkosh (NYSE: OSK) Micron Technology (NASDAQ: MU) Chipotle Mexican Grill (NYSE: CMG) i Allergan (NYSE: AGN). A jeśli zwrócisz uwagę, po drodze zauważysz nawet odrobinę geniuszu Flannery O’Connor.

Źródło obrazu: LinkedIn.

Andres Cardenal (LinkedIn): Najpotężniejsze pomysły inwestycyjne to te, które można łatwo wyjaśnić i zrozumieć. LinkedIn jest niekwestionowanym liderem na rynku w niezwykle obiecujących obszarach, takich jak kontakty zawodowe i możliwości zatrudnienia online, co sprawia, że ​​firma jest czołową marką, którą można kupić w 2016 roku i utrzymać się przez wiele lat.

Od trzeciego kwartału 2015 roku LinkedIn miał 396 milionów zarejestrowanych członków na całym świecie, co stanowi duży wzrost o 20% w porównaniu z tym samym kwartałem poprzedniego roku i 39 726 klientów korzystających z rozwiązań korporacyjnych na platformie, co stanowi wzrost o 31 rok do roku. %. Osoby i korporacje przyciągają się nawzajem do LinkedIn w poszukiwaniu możliwości, a to tworzy pozytywny cykl napędzający zrównoważony wzrost w perspektywie długoterminowej.

Zarząd przekłada również ogromne możliwości firmy na szybki wzrost przychodów. Całkowita sprzedaż wzrosła o 37% do 780 mln USD w ostatnim kwartale, przy czym nabycie internetowej platformy edukacyjnej lynda.com stanowiło 41 mln USD z tego. Trzy silniki wzrostu LinkedIn działają na wszystkich cylindrach: rozwiązania Talent dla korporacji wzrosły o 46%, sprzedaż subskrypcji premium wzrosła o 21%, a przychody z reklam online wzrosły o 28%.

LinkedIn aktywnie inwestuje w rozwój, więc marże zysku są trudne do przewidzenia w krótkim okresie. Jednak firma powinna być w stanie połączyć solidny wzrost przychodów i rosnące marże zysku w nadchodzących latach.

Źródło obrazu: Getty Images.

Tyler Crowe (Total SA) : To może nie wydawać się najmodniejszą inwestycją, biorąc pod uwagę, że obecnie branża energetyczna przypomina uciekający pożar śmietnika, ale jedną z firm, które inwestorzy powinni mieć na radarze na 2016 rok, jest francuski gigant naftowy Total SA.

Jako zintegrowana firma naftowo-gazowa posiada aktywa w całym łańcuchu wartości, które pomogły w ogromnym stopniu zapobiec sianiu spustoszenia w zyskach firmy w ciągu ostatniego roku przez tanie ceny ropy i gazu. Jednak to, co naprawdę sprawia, że ​​Total jest interesujące, to fakt, że część produkcyjna firmy wydaje się być zbudowana tak, aby radzić sobie z niskimi cenami ropy i gazu znacznie lepiej niż inne duże firmy naftowe i gazowe. Co jeszcze bardziej obiecujące, budżet firmy przewiduje znaczne ograniczenie wydatków w ciągu najbliższych kilku lat przy jednoczesnym utrzymaniu wzrostu produkcji w przedziale od 5% do 9% rocznie do 2019 r.

Ponieważ inwestorzy unikają inwestycji energetycznych, akcje Total mają teraz stopę dywidendy większą niż 5,7%. Ponadto plany, które posiada, powinny pozwolić jej przynajmniej na utrzymanie tej dywidendy w obliczu spadku cen ropy.

Kiedy ceny energii wzrosną – kto wie, czy wydarzy się to w 2016 r., Czy nie, ale zobaczymy – Total będzie w doskonałej pozycji do osiągnięcia zysków, a inwestorzy, którzy posiadają teraz akcje, mogą otrzymać sporą wypłatę dywidendy, czekając.

Rich Smith (Oshkosh): Po raz pierwszy nazwałem Oshkosha moim najlepszym wyborem akcji we wrześniu, kiedy to kosztowało 42 dolary i zmienia się. Od tego czasu akcje spadły i są sprzedawane za 3 dolary mniej. Czy mam teraz nie lubić akcji Oshkosha?

Nie. Wręcz przeciwnie, jeszcze bardziej mi się podoba. (W rzeczywistości około 3 dolary więcej).

Widzisz, nawet wtedy, gdy wybierałem Oshkosha, ostrzegałem inwestorów: „Nie wiem, czy Oshkosh będzie najlepiej notowaną akcją na świecie we wrześniu, ale mam mocne przeczucie następne sześć miesięcy . I to przeczucie pozostaje – ponieważ fakty się nie zmieniły.

Zeszłego lata Oshkosh został zwycięzcą kontraktu Pentagonu na budowę „Humvee nowej generacji – opancerzonego wspólnego lekkiego pojazdu taktycznego, który będzie służył amerykańskiej armii przez dziesięciolecia. Oshkosh zdobył pierwszą nagrodę za wyprodukowanie 17 000 pojazdów za 6,7 ​​miliarda dolarów. Ostatecznie jest to jednak kontrakt, który może wzrosnąć do 30 miliardów dolarów lub więcej na produkcję, konserwację i modernizację około 55 000 JLTV we wszystkich gałęziach wojskowych.

Dlaczego więc akcje firmy Oshkosh nie zostały przeniesione w odpowiedzi na kontrakt? Głównie dlatego, że rywalizujący oferent Lockheed Martin rzucił małpą klucz do procesu kontraktowego, najpierw protestując przeciwko przyznaniu nagrody JLTV dla Oshkosh, a następnie, gdy ten protest został odrzucony, złożył pozew do sądu, aby spróbować wygrać kontrakt z rywalem.

Osobiście uważam, że Lockheed Martin również straci ten garnitur. W końcu mocną stroną Lockheeda są myśliwce, podczas gdy Oshkosh jest głównym dostawcą ciężarówek, takich jak JLTV, a także wojskowego pojazdu M-ATV (mały, terenowy MRAP). Być może uznając to, AM General, inna firma, która złożyła ofertę przeciwko Oshkosh na JLTV i przegrała, odmówiła protestu przeciwko nagrodzie. Lockheed wybrał inną drogę, ale spodziewam się, że będzie to również ślepy zaułek dla Lockheed.

W tym momencie akcje firmy Oshkosh będą mogły ruszyć naprzód.

Anders Bylund (Micron Technology): Akcje producenta chipów pamięci spadły o 60% w 2015 r. W 2015 r. Toczy się kolejna wojna cenowa. Kierownictwo firmy Micron nie „oczekuje już stabilizacji rynku DRAM w 2016 r. – to tylko „nadzieja w tym momencie.

Połącz wszystkie te czynniki, a uzyskasz obrót akcjami na poziomie 7,2-krotności zysku końcowego.

To jest na dole kosza z okazjami. Micron jest wyceniany tak, jakby firma znajdowała się na krawędzi totalnej katastrofy. I wiesz, co mówią: kupuj, gdy na ulicach jest krew.

Mówiąc najprościej, Micron bardziej kontroluje swoje przeznaczenie, niż sugerowaliby przeciwnicy. Firma wprowadza produkty nowej generacji we wszystkich kategoriach, w tym pamięć 3D NAND Flash, która obiecuje znacznie obniżyć koszty produkcji w przeliczeniu na jeden bit. Dzięki mocnemu bilansowi, zdrowym przepływom gotówki i zamiłowaniu do oportunistycznych wykupów, patrzymy teraz na trzeciego co do wielkości producenta pamięci na świecie. Globalny udział firmy Micron w sprzedaży chipów DRAM wzrósł prawie trzykrotnie w ciągu trzech krótkich lat.

Ryzyko strukturalne jest tutaj bardzo małe, dzięki przepływom pieniężnym i solidnemu bilansowi, o którym już wspomniałem. Animatorzy rynku mogą nadal przesuwać akcje Micron, dopóki trendy cenowe pamięci nie ustabilizują się ponownie. Więc możesz nie chcieć w tej chwili cofać ciężarówki do Micron, ponieważ niedźwiedzie mogą nie być do końca skończone karać ten zapas za wyobrażone grzechy. Ale jeśli monitorujesz rynek pamięci i kupujesz po trzy części, akcje Micron kupione w 2016 roku powinny Cię wynagrodzić, gdy ten cykliczny rynek znów się ożywi.

Asit Sharma (Chipotle Mexican Grill): Flannery O’Connor, wielka pisarka z Południa, zatytułowała swoją ostatnią kolekcję opowiadań Everything That Rises Must Converge . Ale giełda uczy nas, że często prawdziwy jest również powiązany, przeciwstawny wniosek: każde duże akcje, które spadają, muszą się zbiegać – to znaczy z wyceną rówieśników.

Weźmy Chipotle Mexican Grill, którego roczny wskaźnik ceny do zysku (PE) spadł o 35% z prawie 37 do 24 w ciągu zaledwie 12 tygodni z powodu szeroko nagłośnionego zanieczyszczenia żywności E. coli i norowirusami kryzysy.

Wycena firmy Chipotle zbiegła się z przyszłym wskaźnikiem P / E byłej spółki macierzystej McDonald’s Corporation, który wynosił 23. Zbiega się również ze średnią dla sennych, dużych spółek zorientowanych na konsumentów w sektorze S&P 500 Consumer Staples, które łącznie utrzymują jeden -rok P / E do przodu 20.

Ten przedział wyceny jest przekonujący, ponieważ odzwierciedla założenie rynku, że Chipotle doświadczy dramatycznego spowolnienia wzrostu w przyszłym roku. Ze wszystkiego, co dziś wiemy, z pewnością wydaje się, że tak jest.

Ale ta tymczasowa konwergencja jest długoterminową szansą dla inwestorów. W tej chwili nie ma jednego konkurenta o skali i jakości produktów Chipotle, który mógłby szybko wkroczyć i wyprzeć firmę z niszy, którą dominuje od kilku lat. Jeśli Chipotle zdoła rozwiązać problemy z zaopatrzeniem w żywność, każdy utracony udział w rynku może odzyskać.

A sieć o tematyce meksykańskiej już udowodniła, że ​​może agresywnie się rozwijać. Harmonogram otwarcia sklepów w 2016 r. (Wciąż nie został zmieniony, chociaż uważam, że zostanie wycofany nieco na początku tego roku) wzywa do 11,5% ekspansji lokalizacji Chipotle w ciągu jednego roku.

Jeśli więc Chipotle odzyska zaufanie konsumentów – a wierzę, że ten bardzo zdolny zespół zarządzający odniesie sukces – jego akcje mają znaczną możliwość odbicia się do znacznie wyższej wielokrotności, zgodnie z historycznym potencjałem wzrostu firmy. To odrodzenie może nie nastąpić w 2016 roku. Ale głupi inwestorzy wiedzą, że najlepsze inwestycje wymagają czasu.

Tim Green (IBM): Łatwo jest być pesymistą, jeśli chodzi o International Business Machines. Spółka ucierpiała z powodu 14 kolejnych kwartalnych spadków przychodów, oczekuje się, że w 2015 r. Spadną wyniki, a akcje spadły o ponad 10% w każdym z ostatnich dwóch lat.

Ale kombinacja czynników sprawia, że ​​IBM jest jednym z moich najlepszych akcji w 2016 roku.

Akcje są tanie, notowane na mniej niż 10-krotność najniższego końca prognoz zysków firmy na 2015 rok. Byłoby to bez znaczenia, gdyby zyski IBM nadal spadały, ale jednym z największych problemów firmy w 2015 roku był umacniający się dolar amerykański. IBM jest firmą globalną, a jej przychody i zyski spadły, ponieważ w ciągu roku obca waluta przeliczyła się na mniej dolarów amerykańskich. Po skorygowaniu przychody IBM w 2015 roku były niskie, a nie katastrofa, na którą wskazują nagłówki.

Oprócz problemów związanych z walutami wszystkie główne inicjatywy rozwojowe IBM, które firma nazywa imperatywami strategicznymi, mają charakter długoterminowy. Na przykład kognitywny system obliczeniowy IBM Watson jest używany w różnych branżach, w tym w opiece zdrowotnej i finansach, ale każda aplikacja wymaga szkolenia systemu, co może trwać latami. IBM gra w długą grę, na co powinni kibicować długoterminowi inwestorzy.

Rok 2016 będzie kolejnym rokiem przejściowym dla IBM, ponieważ nadal inwestuje w szybko rozwijające się części swojej działalności. Jeśli kursy wymiany walut nie robią nic szalonego w 2016 r., Duże spadki przychodów w 2015 r. Powinny należeć do przeszłości. Przychody mogą potencjalnie powrócić do wzrostu, jeśli imperatywy strategiczne IBM przeciwdziałają słabościom w innych obszarach działalności. Inwestorzy muszą uzbroić się w cierpliwość, ponieważ IBM kontynuuje transformację, ale nie widzę lepszej oferty w 2016 roku.

George Budwell (Allergan): Allergan to mój najlepszy wybór akcji w 2016 roku, ponieważ oferuje inwestorom dwie drogi do szybkich zwrotów przy niewielkim ryzyku spadku. Oczywiście najbardziej oczywistym katalizatorem, który powinien pojawić się w najbliższej przyszłości Allergan, jest proponowana umowa o połączeniu z firmą Pfizer , której początkowo wyceniono na 363,63 USD za akcję Allergan, czyli o 15% wyższą niż aktualna cena akcji.

Chociaż ta fuzja może nadal zakończyć się niepowodzeniem z wielu powodów, potrzeba przez firmę Pfizer dużej transakcji M&A w celu pozbycia się znaczącej działalności związanej ze starszymi produktami zdecydowanie sugeruje, że obie firmy najprawdopodobniej zakończą połączenie zgodnie z planem.

Jeśli jednak zdarzy się coś nieoczekiwanego, Allergan jako samodzielna firma nadal ma wszystko, czego potrzeba, by dostarczać najlepsze wyniki rynkowe. W końcu jej działalność w zakresie produktów markowych odnotowała imponujący 13% wzrost przychodów w trzecim kwartale, po wyłączeniu negatywnego wpływu kursów walutowych, Namenda IR i zbycia.

Co najważniejsze, ten dwucyfrowy wzrost górnej linii powinien trwać bez przeszkód w 2016 r., Ponieważ producent leków wprowadza dodatkowe produkty na kilka rynków o wysokim wzroście, takie jak wstrzyknięta terapia Kybella na tłuszcz podbródkowy (pod brodą) oraz ostre bakterie skóry i skóry leczenie zakażeń strukturalnych o nazwie Dalvance. Dlatego niektórzy analitycy ustalali 12-miesięczną cenę docelową Allergan na 400 USD przed ogłoszeniem umowy z Pfizerem.

Wszystko to sprawia, że ​​Allergan jest moim najlepszym wyborem na rok 2016.

We use cookies to provide you with the best possible experience. By continuing, we will assume that you agree to our cookie policy